Опцион-медвежий пут спрэд
Суть стратегии по опционамм медвежьего пут спрэда
Расчет прибыли и убытков опциона медвежьего пут спрэда
медвежий пут спрэдЛонг пут В, шорт пут А
Описание
Заключается в продаже и покупке опционов пут с одной датой истечения, но разными страйками(ценами исполнения). Опцион с более низкой ценой исполнения продаетсяа(А), а с более высокой покупается(В).
Синтетическое создание
Шорт пут А, лонг колл В, шорт базовый актив;
Шорт колл А. лонг пут В. лонг базовый актив
Используется, если ожидается, что цена базового актива понизится, но понизится умеренно.
Прибыль
s(B) – s(A) – p(B) + p(A)
Убыток
p(B) – p(A), где s – страйк, p – цена опциона, А и В – точки покупки/продажи опционов.
Опцион-медвежий пут спрэд